Найпоширеніша форма інвестицій, це інвестиції в бізнес. Це тому, що без інвестицій він не може існувати і розвиватися. Під бізнесом, в широкому сенсі, розуміється будь-яка діяльність, яка приносить дохід. До нього відноситься і торгівля цінними паперами, і біржова спекуляція, і виробнича діяльність, і багато іншого.
Інвестування в бізнес передбачає вкладення коштів інвестора в виробничий капітал і супутні його функціонуванню області, такі як соціальна сфера, торгівля, транспорт, реклама, будівництво, інтернет технології. Здебільшого, інвестування в бізнес не передбачає швидкого отримання прибутку або повернення капіталу. Тим не менш, цей вид інвестування залучає дуже багатьох інвесторів.
Інвестування в бізнес може здійснюватися в двох основних формах:
При кредитному інвестуванні інвестор залучає кредити банків або фінансових компаній для інвестування. Для цього інвестор повинен мати заставний інструмент для банку і підтвердження ефективності інвестицій у вигляді детального бізнес-плану. Фінансовий інститут, який погодився видати інвестору кредит, повертає вкладені кошти і банківську маржу за виданим кредитом.
Ці інвестиції також можуть здійснювати фінансові інститути (крім банків) або інвестиційні фонди, але в цьому випадку вони стають співвласниками підприємства разом з власниками інвестиційного проекту. Дуже багато бізнес-проектів фінансуються приватними інвесторами. Це стосується невеликих інвестиційних проектів або стартапів. Як правило, вони не можуть підтримуватися заставними інструментами і не завжди економічно обґрунтовані. Інвестори в бізнес такого роду вкладають свої кошти на умовах отримання контрольного пакету компанії, або повністю беруть компанію під своє управління.
Для таких проектів створюються венчурні фонди, які, правда, дуже рідко доводять інвестиційні проекти до стадії реалізації. Як тільки з’являються об’єктивні ознаки ефективності підприємства, і визначається можливість виробництва продукції, інвестиційний проект продається стратегічним інвесторам, які реалізують його і організують виробництво.
Практично, коли потрібні інвестиції в бізнес, особливо в малий бізнес, вони здійснюються через пряме інвестування.
Як зменшити ризики інвестування
В процесі інвестування завжди є дві сторони – інвестор і власник бізнесу.
У інвестора стоїть питання, в який бізнес вкласти гроші так, щоб їх не втратити і отримати дохід від вкладень, тобто в першу чергу його цікавлять ризики інвестування, а лише потім прибутковість інвестицій.
У власника бізнесу інше завдання – як інвестиції в бізнес залучити і не втратити його. Цей ризик також є чільним при пошуку інвестора.
У будь-якому випадку, завдання зниження ризиків для обох учасників інвестиційного процесу є актуальним.
Основні ризики інвесторів
Умовно ризики інвесторів можна класифікувати:
- юридичні;
- економічні;
- фінансові;
- організаційні.
Інвестиції в бізнес повинні бути закріплені інвестиційним договором. Можна знайти безліч шаблонів таких договорів в інтернеті, але життя набагато різноманітніше всіх шаблонів. Тому краще вдатися до допомоги юристів, особливо, в прямих договорах інвестування. Тоді, в разі невдачі інвестиційного проекту, у вас буде шанс повернути частину своїх вкладень в проект, а в разі успіху, отримувати повністю належну вам прибуток.
Вкладаючи гроші, інвестор зобов’язаний прорахувати сам, або залучити фахівців, економічну ефективність інвестованого проекту. Дуже важливо перевірити вихідні дані розрахунку і умови функціонування проекту, ймовірність успішності проекту та оцінити термін його окупності.
Якщо власник підприємства надасть вам бізнес-план проекту, ретельно проаналізуйте всі його розділи. Якщо бізнес-план демонструє дуже високу прибутковість, треба проявити максимум обережності. Розрахунки можуть бути помилкові або навіть фальсифіковані.
Інвестиції в проект складаються з коштів інвестора і власника підприємства. Слід уточнити чи достатньо фінансів для реалізації проекту. Якщо бізнес-план вимагає фінансової участі власника бізнесу, то необхідно з’ясувати чи є у нього ці кошти або джерело їх отримання. Це охоронить інвестора від додаткових фінансових вливань.
Перш ніж робити інвестиції в бізнес-проекти, вивчіть область діяльності, в яку спрямоване інвестування. Якщо ви не маєте уявлення про цю тему або у вас немає фахівця в команді по цій темі, то краще не інвестувати. Найкращий варіант, стати інвестором для бізнесу який ви знаєте, або який ясний для вашого розуміння. Більшості власників з різним рівнем організації виробництва і прибутковості потрібні інвестиції в бізнес, але інвестору важливо вкласти кошти в добре організоване підприємство, інакше кошти будуть поглинуті хаосом. Рекомендується відвідати офіс і виробничі підрозділи компанії, в яку ви хочете вкласти гроші. Іноді навіть зовнішньої оцінки офісу, співробітників і робочої організації виробництва досить для прийняття рішення про інвестиції в цей бізнес.
